هذا الصيف، أدين رومان ستورم، المؤسس المشارك لشركة تورنادو كاش الشهيرة لتداول العملات المشفرة، في محكمة نيويورك الفيدرالية بتهمة التآمر لتشغيل شركة تحويل أموال غير مرخصة.
احتفى المدعون العامون بإدانة ستورم باعتبارها انتصارًا كبيرًا في مكافحة غسيل الأموال المشفرة، لكن الواقع أكثر تعقيدًا.
لسنوات، تعاملت الجهات التنظيمية مع أدوات الخلط مثل تورنادو كاش على أنها التهديد الأكبر لغسل الأموال. كونها مجهولة المصدر، وغامضة، ومُصممة خصيصًا للمجرمين، يسهل الاعتقاد بأن هذه الأدوات هي المحرك الرئيسي لغالبية عمليات غسل أموال العملات المشفرة. لكن الأرقام تُشير إلى عكس ذلك.
أشهر محركات غسل أموال العملات المشفرة ليست مجرد منصات لخلط الأموال، بل هي بورصات مركزية: منصات تداول ضخمة وشهيرة، مرخصة ومنظمة، ومرتبطة ارتباطًا مباشرًا بالنظام المصرفي العالمي. تبدو هذه البورصات خاضعة لرقابة صارمة وإشراف دقيق، وتروج لفرق امتثال وإجراءات تحقق "اعرف عميلك" (KYC)؛ إلا أنها عمليًا تسمح للنشاط الإجرامي بالتفشي، حيث تعمل كممرات رئيسية لدخول وخروج العملات المشفرة القذرة.
لمكافحة غسيل الأموال المشفرة بشكل حقيقي، يتعين على الجهات التنظيمية تركيز جهودها على تعزيز متطلبات معرفة العميل (KYC)، ومراقبة البورصات المركزية حيث يحدث معظم غسيل الأموال.
البورصات المركزية هي مراكز غسيل الأموال
وفقًا لتقرير Chainalysis لعام 2025 ، تم توجيه غالبية أموال العملات المشفرة غير المشروعة إلى البورصات المركزية طوال عام 2024.
البورصات المركزية هي المكان الذي يلجأ إليه المجرمون لتحويل عملاتهم المشفرة القذرة إلى نقود قابلة للصرف. وهي تُمثل الخطوة الأخيرة في معظم مخططات غسل الأموال: حيث تُستبدل الأموال غير المشروعة بالدولار أو اليورو أو الين، وتُنقل إلى بنوك حقيقية.
ينجذب المجرمون إلى هذه المنصات لنفس السبب الذي يدفع المتداولين الشرعيين إلى ذلك: السيولة، والسرعة، والانتشار العالمي. يمكن لخلاط مثل "تورنادو كاش" إخفاء الأموال على السلسلة، لكنه لا يستطيع تحويلها إلى نقود ونقلها إلى حساب مصرفي – فقط منصة تداول ذات سيولة كبيرة وروابط بالعملات الورقية تستطيع القيام بذلك. غالبًا ما تعتمد منصات التداول المركزية على برامج امتثال تعاني من نقص الموارد، أو ضعف تطبيقها، أو تقوضها قواعد قضائية متساهلة، مما يسمح للمعاملات غير المشروعة بالتسرب.
كشفت قضايا إنفاذ القانون رفيعة المستوى عن مدى اتساع هذه المشكلة. وكشفت تسوية وزارة العدل الأمريكية لعام ٢٠٢٣ مع بينانس أن هذه المنصة البارزة قد عالجت معاملات مرتبطة ببرامج الفدية، وأسواق الشبكة المظلمة، وكيانات خاضعة للعقوبات. ومنذ ذلك الحين، عززت المنصة جهود الامتثال، حيث أنفقت ٢١٣ مليون دولار على هذا القسم في عام ٢٠٢٣. وحُكم على بيتمكس بغرامة مماثلة قدرها ١٠٠ مليون دولار بعد إقرارها بالذنب في انتهاكات قانون السرية المصرفية (أقر مؤسسو بيتمكس ومديروها التنفيذيون السابقون، آرثر هايز وبن ديلو وصمويل ريد، بالذنب في تهم ذات صلة، وعفا عنهم الرئيس الأمريكي دونالد ترامب لاحقًا).
إن تركيز الطاقة التنظيمية على الخلاطات مع السماح للبورصات بالبقاء باعتبارها البوابات الأساسية للعملات الورقية للأموال غير المشروعة يشبه إغلاق النوافذ مع ترك الباب الأمامي مفتوحًا على مصراعيه.
إن KYC ليس الحل السحري الذي نتظاهر بأنه كذلك
قواعد "اعرف عميلك" (KYC) هي حجر الزاوية في امتثال العملات المشفرة. نظريًا، تُعدّ هذه القواعد بمنع الجهات الخبيثة من خلال التحقق من الهويات، وفحص المعاملات، والإبلاغ عن الأنشطة المشبوهة. لكنها في الواقع غالبًا ما تكون مجرد إجراء روتيني، وغطاءً رقيقًا من الحرص يُعطي الجهات التنظيمية وهمًا بالأمان، بينما يجد المجرمون المتمرسون طرقًا للالتفاف عليه.
تُعدّ إجراءات "اعرف عميلك" الضعيفة إحدى المشكلات. فبعض منصات التداول تقبل وثائق هوية رديئة الجودة أو تعتمد على أنظمة آلية يُمكن خداعها باستخدام بيانات مزيفة أو مسروقة. بينما تُعهِد منصات أخرى بمسؤولية الامتثال بالكامل، مما يُحوّلها إلى مجرد تعاقدات مُرهِقة بدلاً من كونها ضمانة فعّالة. وحتى عندما تنجح هذه العملية، فإنها لا تمنع غاسلي الأموال المُتعثّرين من استخدام جهات خارجية أو حسابات وهمية أو شركات وهمية لتمرير عمليات التحقق الأولية.
لكن الخلل الأكبر هيكلي. صُممت عملية "اعرف عميلك" لفحص الحسابات الفردية، وليس للكشف عن أنماط غسيل الأموال على نطاق واسع. قد لا تفتح جهة خاضعة للعقوبات حسابًا باسمها أبدًا. بدلًا من ذلك، ستوزع المعاملات عبر عشرات الوسطاء، مُمرِّرةً الأموال عبر طبقات من الحسابات التي تبدو شرعية حتى تصل إلى منصة تداول تُحوِّلها إلى عملات ورقية. وبحلول الوقت الذي تصل فيه الأموال إلى رادار فريق الامتثال، غالبًا ما تكون قد مرّت عبر أيادٍ كثيرة لدرجة أن السجل الورقي يبدو نظيفًا.
وهذا هو السبب في أن إجراءات إنفاذ القانون ضد البورصات الكبرى تستمر في الكشف عن نفس الحقيقة غير المريحة: إن الامتثال لا يفشل لأن القواعد غير موجودة؛ بل إنه يفشل لأن الأنظمة التي تنفذها تفاعلية، وتعاني من نقص الموارد، ويسهل التلاعب بها.
تعزيز البورصات المركزية ضد غسيل الأموال
ستظل البورصات المركزية أهدافًا جذابة لغاسلي الأموال، نظرًا لوقوعها عند ملتقى العملات المشفرة والورقية. وهذا يجعل إنفاذ القانون ليس مجرد مسألة سياسة، بل مسألة تصميم. ويعني التقدم الحقيقي تجاوز عمليات التحقق الرمزية من هوية العميل (KYC) إلى أنظمة تكشف أنماط غسل الأموال آنيًا، عبر الحسابات، وعبر مختلف الولايات القضائية.
يبدأ ذلك بتوفير الموارد لفرق الامتثال بما يتناسب مع حجم المنصات التي تراقبها. ويعني ذلك سد الثغرات القانونية التي تسمح للبورصات بالعمل من نطاقات قضائية متساهلة بينما تخدم أسواقًا عالية المخاطر، ومحاسبة المسؤولين التنفيذيين شخصيًا عن الاحتيال عند فشل الضوابط. يجب على الجهات التنظيمية أن تطالب، وأن تتحقق، من أن البورصات تتشارك معلومات استخباراتية قابلة للتنفيذ فيما بينها ومع جهات إنفاذ القانون، حتى لا يتمكن المجرمون من التنقل بسهولة من منصة إلى أخرى دون أن يُكتشف أمرهم.
وهذا أصعب بكثير من استهداف من يخلطون الأموال نقداً.
لن يكون أيٌّ من هذا سهلاً، ولكنه السبيل الوحيد للتصدي لغسيل الأموال حيثما يحدث. إلى أن تُعزّز البورصات هيكليًا، ستظل إجراءات الإنفاذ مجرد ردود أفعال، وستستمر مليارات الأموال غير المشروعة في التسرب عبر البوابات.
